Neste artigo:

- O que é um portfólio financeiro;

- Tipos de portfólio financeiro.

Quem já investe ou quem pretende se aventurar no mundo dos investimentos precisa saber um conceito fundamental para prevenir erros e minimizar perdas financeiras: o portfólio financeiro. Entender o que é, para que serve, os tipos e, principalmente, como montar um portfólio financeiro é fundamental para que o investidor seja bem sucedido.

Se você nunca ouviu falar sobre esse assunto, não se preocupe. Este artigo é para você. Caso você já conheça portfólio financeiro, este artigo também é para você. Afinal, sempre é bom aprender um pouco mais e expandir os conhecimentos.

Continue com a gente!

O que é um portfólio financeiro

A grosso modo, podemos definir portfólio financeiro como uma coleção de investimentos financeiros, também chamada de "carteira de investimentos". Essa coleção engloba as mais diversas formas de aplicações financeiras, como ações, REITs – no caso do mercado norte-americano –, ETFs, títulos, renda fixa, fundos fechados etc.

Embora seja comum imaginar que aplicações em renda fixa e renda variável constituam a totalidade da carteira de investimentos ou do portfólio financeiro, o investidor pode incluir outros tipos de ativos, como imóveis, terrenos etc. Até mesmo criptomoedas podem fazer parte do portfólio financeiro caso isso esteja alinhado à estratégia do investidor.

Estratégia, aliás, é a palavra-chave para criar um portfólio financeiro. Além de traçar o objetivo dos investimentos, é de suma importância que a montagem da carteira respeite, também, o perfil de risco de cada pessoa. Cada perfil de risco exige um tipo de portfólio diferente.

Tipos de portfólio financeiro

Pense no seu círculo de amigos e família. Dificilmente todos terão um perfil semelhante quando o assunto é time de futebol, comida favorita, tipos de filmes que gosta, não é mesmo? Com investimentos, o conceito é parecido. Cada pessoa tem um perfil de risco que leva em consideração a tolerância a correr riscos.

Com isso em mente, é possível criar portfólios financeiros alinhados a cada tipo de perfil. Pessoas com uma mentalidade financeira mais arrojada, ou seja, mais propensa a tomar riscos em troca de mais possibilidade de lucro, terá uma composição de carteira diferente de alguém mais conservador.

Em todos os casos, além de estratégia e objetivos, o investidor precisa diversificar os investimentos. Nada de colocar "todos os ovos em uma mesma cesta" para não correr riscos desnecessários.

Saiba mais sobre os tipos de portfólios a seguir. Lembrando que a Sproutfi não dá recomendações de investimento. Os exemplos colocados aqui são ilustrativos para que você, investidor, compreenda o conceito de cada formato. Ok? Vamos nessa!

Portfólio de renda (Income)

Conhecido em inglês pelo termo "Income", este tipo de portfólio foca em renda. É mais indicado para investidores que buscam pagamentos recorrentes de dividendos e que estejam confortáveis com pouco risco. Além disso, o tempo é um fator, já que este tipo de portfólio é recomendado para aplicações de curto a médio prazo.

Existem algumas possibilidades de alocações para este tipo de portfólio:

• 100% bonds;

• 20% de ações + 80% bonds;

• 30% de ações + 70% bonds.

De acordo com levantamento da Vanguard, a média de retorno anual desses modelos varia entre 6,3% (somente títulos), 7,5% (títulos e 20% de ações) e 8,1% (títulos e 30% de ações).

Portfólio de equilíbrio (Balanced)

Como o nome indica, este modelo de carteira é destinado a investidores que querem ter um pouco de tudo no portfólio. A vantagem deste formato é que, como é diversificado, os riscos são diluídos. Por isso, é possível até se arriscar um pouco mais.

As possibilidades de alocações para este tipo de portfólio:

• 40% de ações + 60% bonds;

• 50% de ações + 50% bonds;

• 60% de ações + 40% bonds.

O retorno anual é mais promissor neste formato. Entre 1926 e 2021, de acordo com análise da Vanguard, a valorização média da carteira foi de 8,7% ao ano (com 40% de ações), 9,3% ao ano (com 50% de ações) e 9,9% ao ano (com 60% de ações).

Portfólio de crescimento (Growth)

Este tipo de carteira é destinada a investidores que buscam valorização a longo prazo e que tenham alta tolerância a riscos e a flutuações de preço. Empresas com potencial de crescimento e que não necessariamente pagam dividendos são o foco desse modelo, que não busca geração de renda, mas sim, valorização do investimento.

As divisões sugeridas para este modelo de portfólio são:

• 70% de ações + 30% de bonds;

• 80% de ações + 20% de bonds;

• 100% ações.

No mesmo levantamento feito pela Vanguard, o retorno médio anual para esses formatos são de 10,5% (70% de ações), 11,1% (80% de ações) e 12,3% (somente ações na carteira).